Jak kupić swoją pierwszą obligację skarbową za 100 zł?

Obligacje skarbowe to dla mnie naturalne uzupełnienie strategii zasady 50/50 - część oszczędności ląduje na nadpłatach kredytu, a część w bezpiecznej poduszce finansowej. W tym artykule pokazuję, jak kupić swoją pierwszą obligację za 100 zł - od podstaw po konkretne kroki w aplikacji bankowej.

1. Krótkie Q&A o obligacjach

Co to jest obligacja?

Jest to tzw. instrument dłużny, a dłużnikiem staje się ten, od kogo ten instrument kupujesz. Przekładając to na kredyty hipoteczne - jeśli kupujesz detaliczną obligację skarbową od Państwa Polskiego (a o takich obligacjach mówimy i ja kupuję tylko takie, bo są jeszcze obligacje rynkowe, które kupuje się od firm, ale moim zdaniem nie warto się nad nimi pochylać), to działa to tak, że Ty stajesz się bankiem i udzielasz kredytu Polsce, a dokładniej rzecz ujmując - budżetowi państwa.

I tak jak przy kredycie: pożyczasz kapitał (w naszym przykładzie będzie to 100 zł) na określone oprocentowanie i zgarniasz za to odsetki - czyli dokładnie tak samo jak przy kredycie hipotecznym, tylko że odwrotnie ;-).

Jaka jest moja strategia na obligacje skarbowe?

Ja w tym instrumencie lokuję swoją poduszkę finansową, czyli pieniądze, do których chcę mieć dostęp w każdej chwili (no, ta chwila trwa niestety 5 dni roboczych i to może być czasami minusem, ale moim zdaniem plusy, o których za chwilę, przeważają nad trzymaniem tych pieniędzy np. na lokacie) i które wiem, że nie stracą nominalnie - czyli wiem, że jak dzisiaj kupię 10 obligacji za 1000 zł, to nawet jak za tydzień będę chciał te pieniądze z powrotem na koncie, to pojawi się tam ten sam 1000 zł, niezależnie od wszystkiego.

Zdaję sobie natomiast sprawę, że realnie te pieniądze mogą stracić na wartości, bo np. przez ten tydzień inflacja będzie wynosić 20%, a ja mam oprocentowanie w pierwszym roku na poziomie 5% - jestem tego świadomy i godzę się na to. Między innymi dlatego, że wiem, że inne bezpieczne produkty finansowe, jak np. lokata w banku, również realnie nie ochronią moich pieniędzy przy takiej inflacji.

Dlaczego ja kupuję 10-letnie obligacje skarbowe?

Ważne: gdybym miał dzieci i pobierał świadczenie 800+, kupowałbym 12-letnie obligacje (można je znaleźć w PKO BP).

Głównie dlatego, że lubię mieć święty spokój - tzn. podjąć decyzję raz, a dobrze. W przypadku 10-latek, kupując dzisiaj taką obligację, mogę o niej zapomnieć na 10 lat, bo odsetki kapitalizują się w nich co roku automatycznie - tzn. po roku, jeśli zarobiłem 5 zł na tej obligacji, to w kolejnym roku odsetki są liczone od nowego, większego kapitału, czyli od 105 zł - i ja nie muszę nic z tym robić. Inaczej jest np. w 4-letnich obligacjach, gdzie odsetki co roku dostajemy na konto i znów mamy do podjęcia decyzję, co z nimi zrobić.

To, że kupuję 10-latki, wynika też z faktu, że pieniądze inwestowane w ten sposób traktuję jako moją poduszkę finansową - użyję ich tylko wtedy, jeśli naprawdę będę musiał, np. gdy będę zmieniał pracę i będę potrzebował przeżyć kolejny miesiąc bez wypłaty. I teraz kartka z pamiętnika: w zeszłym roku rzeczywiście musiałem wypłacić obligacje na bezbolesne przeżycie 1 miesiąca, także potwierdzam - działa ;-).

Wszystko sprowadza się tak naprawdę do Twojej, konkretnej i indywidualnej strategii. Bo jeśli chcesz oszczędzać np. na wkład własny, to być może lepsze będą 4-letnie obligacje skarbowe? Nie wiem. Wiem natomiast, że sytuacja każdego jest inna i każdy sam musi zdecydować, co zrobić ze swoimi pieniędzmi.

Co jeśli będę nagle potrzebował tych pieniędzy?

Składasz wtedy dyspozycję wcześniejszego wykupu poprzez aplikację lub serwis internetowy. Jest to proste i intuicyjne - w kolejnym poście lub filmie pokażę, jak to zrobić krok po kroku.

Po 5 dniach roboczych pieniądze są na Twoim koncie. Ile? To zależy, czy naliczone odsetki wyniosły więcej niż opłata za wcześniejszy wykup.

Przykładowo:

• jeśli kupiłeś/aś obligację skarbową za 100 zł i za miesiąc ją wypłaciłeś/aś, to dostaniesz na konto 100 zł
• jeśli kupiłeś/aś 10-letnią obligację skarbową za 100 zł, która w pierwszym roku jest oprocentowana np. 5,35%, i za rok ją wypłaciłeś/aś, to dostaniesz na konto 101,33 zł. Liczone jest to tak:

Opłata za wcześniejszy wykup, na ten moment (lipiec 2026), w przypadku 10-letnich obligacji skarbowych wynosi 3 zł. Opłata ta różni się w przypadku innych obligacji, np. w 4-letnich wynosi 2 zł, a w 3-letnich: 1 zł. Wszystkie te informacje znajdziesz na oficjalnej stronie www.obligacjeskarbowe.pl.

Dla mnie najważniejsze jest to, że ta opłata jest naliczana tylko wtedy, gdy jest od czego ją odjąć. Tzn. jeśli moja inwestycja nie wypracowała jeszcze wystarczających odsetek, to tej opłaty nie ma, a moje pieniądze wracają na konto nietknięte.

2. Jak kupić pierwszą obligację skarbową za 100 zł? Krok po kroku

Obligacje skarbowe można obecnie kupić za pośrednictwem dwóch banków: Pekao SA albo PKO BP.

W tym artykule skupimy się na Pekao SA, ale: jeśli masz dzieci i pobierasz na nie świadczenie 800+, wybierz PKO BP - bo tylko tam znajdziesz na ten moment specjalne, rodzinne obligacje skarbowe (6- i 12-letnie).

Krok 1 - konto bankowe

Aby zakupić obligację skarbową, będziemy potrzebować zwykłego konta osobistego w banku Pekao SA.

Jeśli takiego nie masz, założysz je tutaj.

Ważne: jeśli nie będziesz korzystał z tego konta na co dzień, to nie bierz do niego żadnej karty. Dzięki temu konto będzie bezwarunkowo i bezterminowo darmowe. Brak karty = brak opłat.

Jedna obligacja skarbowa kosztuje 100 zł, także tyle potrzebujemy mieć na koncie.

Krok 2 - aplikacja bankowa

Film instruktażowy Banku Pekao S.A. znajdziesz na YouTube.

Logujemy się na swoje konto w aplikacji PeoPay.

1. 1Zakładka «Produkty»
2. 2Zakładka «Inwestycje»
3. 3«Zacznij inwestować» lub «Szczegóły»
4. 4«Obligacje skarbu państwa»

W kolejnym kroku będą do wypełnienia oświadczenia (jeśli nie zostało to zrobione przy zakładaniu konta) o rezydencji podatkowej:

• oświadczenie o tym, że jest się rezydentem podatkowym w Polsce
• oświadczenie o tym, że nie jest się obywatelem ani rezydentem podatkowym w USA
• oświadczenie o tym, że nie jest się rezydentem podatkowym w innym kraju niż Polska czy USA

Oświadczenia składamy oczywiście zgodnie z prawdą.

Krok 3 - ankieta inwestycyjna

Odpowiadamy zgodnie z prawdą na poniższe pytania:

• Wybieramy opis najbardziej pasujący do Ciebie. W moim przypadku: «chcę osiągnąć zysk do 13%, akceptuję ryzyko straty do 5%».
• Jaki jest Twój maksymalny okres inwestycji? Jak długo możesz poczekać do osiągnięcia swojego celu? W moim przypadku: powyżej 5 lat.
• Czy zarabiasz więcej niż wydajesz? Czy zostają Ci oszczędności? W moim przypadku: tak.
• Czy Twoje oszczędności wystarczą Ci na rok życia (na rachunki, raty i inne wydatki)? W moim przypadku: tak.
• Zaznacz odpowiedź, która najlepiej Cię opisuje. W moim przypadku: w ciągu ostatnich 5 lat moja praca wymagała wiedzy o rynkach finansowych.
• Które produkty znalazły się w Twoich inwestycjach w ostatnich 5 latach? W moim przypadku: od 1 do 5 transakcji o łącznej wartości do 100 tys. zł.
• Jak zrównoważony rozwój wpływa na Twoje cele inwestycyjne? W moim przypadku: zrównoważony rozwój nie wpływa na moje cele inwestycyjne. Najważniejszy jest dla mnie zysk z inwestycji.

Następnie jest do wypełnienia quiz. Odpowiadaj zgodnie ze swoją wiedzą. Bez obaw - nie da się nie zdać ;-). Moimi powyższymi odpowiedziami również się nie sugeruj, to tylko przykład.

Na koniec ankiety klikamy przycisk «Potwierdź».

Krok 4 - podpisanie umowy

Sprawdź po kolei wszystkie swoje dane i uzupełnij tam, gdzie będzie to wymagane. Po wygenerowaniu umowy sprawdź, czy wszystko się zgadza i czy wszystkie zapisy są dla Ciebie jasne. Jeśli nie, śmiało możesz do mnie napisać poprzez zakładkę kontakt - odpowiem na Twoje pytania i postaram się rozwiać niejasności.

Jeśli wszystko jest jasne i się zgadza - podpisujemy umowę.

1. 1Klikamy «Dalej»
2. 2Klikamy «Dodaj rachunek»
3. 3Definiujemy i autoryzujemy rachunek - wybieramy, z którego konta przelejemy środki na zakup obligacji i na które konto będą trafiać odsetki (najczęściej główne konto w tym banku)

Krok 5 - zakup obligacji

1. 1Klikamy «Zasil rachunek»
2. 2Wpisujemy kwotę przelewu z głównego rachunku na rachunek do obsługi obligacji
3. 3Klikamy «Dalej» i autoryzujemy przelew
4. 4Zakładka «Produkty»
5. 5«Przejdź do panelu inwestycyjnego»
6. 6«Kup obligacje»
7. 7Wybieramy obligację, która nas interesuje (opis typów na www.obligacjeskarbowe.pl)
8. 8Wpisujemy liczbę obligacji (1 obligacja = 100 zł)
9. 9Zaznaczamy zgody i autoryzujemy zakup
10. 10«Przejdź do inwestycji»
11. 11«Obligacje Skarbu Państwa | Właściciel 100,00 PLN»

Mamy widok na nasz portfel, a na zielono wyświetlają się odsetki, które zarobiliśmy ;-)

Koniec!

Zakupiliśmy naszą pierwszą obligację za 100 zł.

Jeśli chcesz zobaczyć, jak obligacje skarbowe wpisują się w szerszą strategię nadpłat kredytu, zajrzyj do artykułu Bezpieczny kredyt 2% - czy warto go nadpłacać? - tam porównuję nadpłaty z inwestycją w obligacje na konkretnych liczbach.